虽然各国的观察代表来了不少，但真正对整个演习过程表示极端关注的只有两家，一个是德国，另一就是日本。为了此次观摩，日本方面派出了强大的阵容，其中就包括我们所熟悉的荒木贞夫等人。荒木在日本士官学校曾经和蒋方震、蔡锷和张孝准等人是同届同学，当时蒋方震取得了毕业学生的第一并获天皇御赐军刀一把，蔡锷第二，荒木第三，真崎甚三郎第四，张孝准是第五（有消息称张孝准本来是第三，由于日本方面觉得前三都让中国学生夺去面子上不好看，故而临时更换，但笔者反倒以为不太可能，但日本经此事刺激后，为了防止此种尴尬局面再次出现，将中、日学生分开上课）。
荒木此时还是一个不起眼的中级军官，丝毫没有后来身居陆相的跋扈之气，对已经官至高位的几个老同学（蒋、张等人都是中将军衔）表示了相当的尊敬，张口闭口“学长”，希望打探到一些秘密消息。这次日方出行前，特意考虑到蒋、张等人的角色，而派出了一批与他们有过交往的日本军界要人。比如有他们在士官学校的教官，有前几届的学长，也有他们同届的同学（包括小矶国昭、本庄繁等一干将来赫赫有名的人物）。日本方面希望通过这种方式，扭转国防军军事教育日益转向德国的势头。蒋方震等人虽然在面子上对日方表示友好，但在心中何尝不知道日人的鬼主意，因此也是敷衍了事。对于众多高级军官，特别是知晓内幕的，无一不对中、俄冲突时日军的调动表示警惕。此次演习对日方的戒心也十分深重。特别是那些留日出身地将领（如蓝天蔚等），更是丝毫不敢大意。额外补充一句，与一般留日学生出身士官学校不同。蓝天蔚出身日本陆军大学，这在日本原本就是培养高级军官地学校。原则上不对外国学生开放，蓝天蔚算是格外的破例，而陆大学生无论在地位还是声望上都要超过士官毕业生，因此日方对蓝中将也是格外尊敬。
在汇报项目中，国防军所挑选的部队（标兵部队）很好地完成了科目要求。以射击为例。平均成绩在85环以上，有十分之一地人取得了满环，在投弹中，普遍投掷距离在50米以上，圆心误差不超过6米。50斤负重越野跑，1500米距离，全部在7分钟之内完成，最快只用了不到6分钟。
挑选部队考核结束后，接着就是随机抽查，以作为对后备部队的抽样考察。按照北疆国防军地规定，凡是在后备部队训练满9个月者，必须通过全部考核项目，否则视为不合格兵员予以淘汰。后备部队虽然不用参加合成演练和演习。但能否通过随机抽查却标志着部队的训练成效。根据大纲要求。射击成绩不能少于60环，投弹距离不少于40米。越野跑时间不得超过8分钟。让秦时竹等人欣慰的是，所抽查的部队几乎全部通过了考核，冯玉祥所在的旅（他担任副旅长，主抓新兵训练）表现最为突出，凡是兵龄在6个月以上地士兵，全部通过考核，甚至有6个优秀。秦时竹心里感叹一声：名人就是名人，真厉害！
国防军看似漫不经心的动作，实际上对日本代表团形成了很大的压力。日军由于在甲午战争中战胜了中国，在日俄战争中战胜了俄国，变得日益狂妄和骄傲，自认为远东第一精锐，看了国防军的操演后，觉得对方实力上升很快，需要加以认真关注。日本一向采用精兵战术，对单兵训练抓得很紧，有时甚至到了残酷的地步，因此特别欣赏单兵技能突出地军队。虽然对中国部队的普遍轻视不可能一夜间扭转，但刚才国防军标兵部队的考核，还是让他们大大吃惊。
荒木心细，对蒋方震悄声说：“敢问学长，贵军训练，不可谓不娴熟，但我有一点感到纳闷，请问能否赐教？”
“请讲。”
“贵军演习也好，考核也罢，都未曾见到白刃战，请问是否没有列入此次特别演习的内容？”
“这个……”蒋方震心想，你果然要问，当下却装作为难的样子，“这事说来话长……”
荒木一听有门，赶紧以谦恭的语气说：“恳请学长赐教！”
“白刃战原本是军事训练的必备科目，但由于国防军成军时间不长，训练比较缺乏，为了尽快提高战斗技能，只能择要训练。秦大帅经过考虑，认为白刃战第一训练烦琐，短期内难以提高，第二认为现在火器威力日益增加，消耗大量的时间用于拼刺刀训练，意义不大……”
“哦，是嘛，倒是我唐突了……”荒木听完后，长长出了口气，嘴角边浮现起一丝难以察觉的轻蔑笑容。
取消白刃战科目演练曾经在北疆国防军高层中引起了不小地分歧：秦时竹、陆尚荣、周羽认为随着火器威力地逐步加大，白刃战的空间日益缩小，战斗价值不大；而张绍曾等传统派认为虽然白刃战地地位日益下降，但日俄战斗中日军的表现，还是说明了白刃战有其重要意义，不能轻易取消。应该说，这是一个很难分辨对错的主张，从历史的进程发展来看，白刃战的地位确实越来越下降，但从现实的角度来看，又有一定的用武之地。
得益于历史的教训，秦时竹认为，日军的白刃战水平高超，拼杀厉害，中国部队要与其抗衡相当艰难，硬要和对方拼刺刀，是以己之短攻其之长，得不偿失。日军的白刃战水平来源于日常长时间、严格的训练，纵观整个近代陆军体系，没有哪国像日本这样重视白刃战